本帖最后由 柔韧的白掌 于 2020-1-30 17:23 编辑 最近在和朋友讨论股票的时候,他坚持这样操作可以挣钱: 在炒股中如果能够坚持不贪心,涨三个点就卖,反复操作,就可以永久获利。 对于他的看法,我是不赞同的。涨三个点就卖,反复操作,理想中是可以获利的,但靠这种方法想要永久获利是不现实的。 我们从以下几个方面分析: 一、频繁交易,交易成本高 我们每次卖出股票的成本为: (1)券商的佣金,这个是自己开户时候的佣金,一般是万2.5-5左右; (2) 印花税,印花税按卖出金额的3‰来收取,最低价为5元; (3) 过户费,过户费按成交金额的0.002%来收取; 假如我们购买了10000元的股票,股票上涨了3%后选择卖掉,收益为300元。我们来计算下一次交易成本,按佣金万3来计算,我们需要交出3元的佣金,30元的印花税,1元的过户费,共34元,也就是每交易一笔资金,我们就需要损失34元。 那么实际收益就变为300-34=266元,交易一次只有2.66%的收益。 每次赚了3%就卖掉,如此往复,频繁交易,这笔钱也是一笔不小的费用了,我们需要付出较高的交易成本。 巴菲特认为一生想要投资成功,只需要两个因素:一是正确合理的思考框架让你能够做出正确的投资决策;另一个是让你控制住情绪以避免情绪破坏这个思考框架。 通俗来讲就是投资需要最重要的两点:一是心理,另一个是投资策略。 二、投资心理 人们对于同样数量的损失和盈利的感受是不一样的,损失所带来的痛苦是盈利带来喜悦的两倍到两倍半,这是心理学大师卡尼曼和特沃斯基的研究结果。 也就是说损失1000元带给我们的痛苦会比盈利2000元或2500元带来的喜悦还要大。 我们必须清楚,股市有波动,大盘不可能一直上涨,很可能在我们买入某只股票之后就陷入长期套牢的状态。就像2018年大盘几乎是下跌状态,如果买入股票对于盈利3%就感觉满足的话,多半损失一点就会承受不住,更别说50%以上的损失了,很可能在下跌一点就会割肉卖掉股票。 在别人恐惧时我贪婪,在别人贪婪时我恐惧,这是巴菲特投资的秘诀之一。 虽然我们都知道这个道理,但有多少人又可以做到呢,在股市不停的下跌的过程中,没有强大的心理支撑,是做不到越跌越买的状态的。这也是为什么股市历来有 “七亏二平一赚”说法的原因了。 经济学教授理查德·泰勒也相信当我们看到股价大跌时,很少有人能抑制住过度反应的情绪,因此我们就会错失由损失到盈利转换的机会。 因此我们最好的做法是:不要通过手机、电脑随时去查看股票行情。 三、投资策略 我们的投资机会不需要太多,而需要精。 在《穷查理宝典》中,我们参考巴菲特给我们的建议:一张考勤卡就可以改善我们的财务状况,一次打卡机会就代表我们的一次投资;我们一生只需要20次打卡的机会就可以了。 也就是说我们一生其实投资20次就可以了,掰着指头算下,是不是这20次机会我们很多人一年就用完了。 伯克希尔﹒哈撒韦公司目前有几千亿美元的资产,但这些资产主要是由几个最好的机会带来的。 之前看雪球的帖子,有一个博主在贵州茅台50元的时候购买,持有了大概十年熬到了贵州茅台500元的时候卖了,涨了10倍已经很开心了,但也因此而错过了后面三年就上涨到1000多元的机会,因此他现在后悔不跌,即使他现在后悔不跌,也已经领先我们普通人很多了。 因此我们要学会用价值投资的策略来进行投资,我们看好的是股票的内在价值,虽然价格会产生波动,但随着时间延长,价格总归会回到价值的曲线上,我们只需要静下心来挑选几支我们认为经营比较好的公司,享受公司业绩增长带来的长期收益,我们的获利就会更高。 结语 投资没有绝对的方法,但我们要在实践中慢慢强化自己的投资心理,让我们在遇到亏损和大涨的情况下保持理智,同时慢慢丰富自己的理财知识和体系,让自己购买的股票在企业的发展中获利,而不是获得短期的利益。 综上分析,在炒股中涨三个点就卖,反复操作,获利难度不大,但收益肯定是非常不理想的。 |