今年爆火的大额存单，到底怎么样？

大额存单从去年底火以后，一直热度不减。全国各地银行门口小黑板，很多都写的是大额存单推荐。

今年，银行理财和宝宝类产品，收益都在下跌。

数据显示，6月银行理财平均预期收益率跌至4.20%，基本上是连跌十几个月了。宝宝类产品的平均收益，最新统计是2.4%，也不太美妙。

这种情况下，大额存单却逆市上扬。

三年期的大额存单，从去年4月上升到4%后，一直在往上走。

现在3年期的大额存单，利率平均到4.18%，快和银行理财差不多了。

而且出现了不少新玩法，比如利息月月付，指定利息收款账户等。

  

作为人民的好班长，加上最近大家对锁定收益产品的呼声，规划君特地帮大家划了这个今年爆款的重点。

看完这篇你就知道大额存单到底怎么回事，怎么买了。

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大额存单的一些特点

大额存单，说白了就是银行存款。 和普通的定存不一样的地方，是它通常门槛高一些，20万起投。 理财产品我们最关注三个指标：安全性、收益率、流动性。大额存单都还比较平衡。

本身是存款产品，非常安全。根据银行保险存款条款，对于储户本息全额赔偿不超50万元，也就是说，只要大额存单在50万以内基本是零风险。 购买也很方便。在网上银行、银行网点都可以买。 利息水平也不错，20万定存3年的4.18%，基本上逼近了银行理财上个月统计下来的平均收益4.2%。 一些银行为了揽储，还推出了可以按月份领利息使用的功能，每月都有一个稳定的现金流，本金留下来给规划里的大额支出或者后续养老安排。 按现在三年期平均4.18%的利率计算：

20万每月领：约696元30万每月领：约1045元50万每月领：约1741元100万每月领：约3483元500万每月领：约17415元 这里还有个隐藏福利。那就是这笔利息不想花掉，还可以拿去投资，比如定投基金，假设基金净年化收益率4%，定投满三年后赎回，又是一笔收入。

重点是，这么一折算，按月领取利息的这个4.18%的大额存单，实际利率约4.44%，还是跑赢很多理财产品的。等于说加息了。 而且，流动性也不算很差。2016年3月，银行推出了大额存单转让功能，现在很多大额存单都可以在柜台或者手机银行转让。 提前支取的话，不同银行的规定不一样，一定要在购买前仔细看产品说明书上的规定。大多数银行可以靠档计息，也能减轻我们的后顾之忧。

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为什么大额存单今年火了？

  看完第一部分介绍，不想看原因分析，想直接买大额存单的人，直接看最后两部分就行。 不过一个产品突然火，或者突然变得有性价比了，肯定有自己逻辑的。想搞明白，更放心，也是个投资好习惯，那我们聊聊为什么火了。 其实2015年6月2日，大额存单就开始在我国发行了。开始平平淡淡，去年底到今年开始火，主要原因有三点： 1 保本型理财产品退出历史舞台 主要还是资管新规的影响。2018年4月27日,央行、银保监会、证监会、外管局联合发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》。

如果对金融有点了解，或者看财经新闻，就知道资管新规对各种帮人管钱理财的行业，包括信托保险证券等都是个重磅新闻。简单来说说就是监督更严格了。 具体到银行理财，就是打破刚兑，向净值化转型，不再保本保收益了。

以前买银行理财，亏钱的很少，以后银行理财，也可能亏钱了。比较下来，保本的大额存单就有优势了。 2 存款利率开放以后，有了利率上浮空间 2015年大额存单成立至2017年末，大额存单发行量一直处于不温不火的状态。但从2018年三季度开始，大额存单的发行量就起来了，开始明显增加。 发行规模的增加，利率增加是很重要的因素。 早期存款利率上限没有完全开放的时候，三年期以内的很多大额存单的利率还不到3%。

2018年4月大额存单的自律约束利率上限进一步放开，是一个转折点。

在这个规定下，五大行、股份制银行和城商行、农商行的大额存单利率浮动上限（意思就是可以比央行的基准利率规定高的倍数）分别由之前的1.4倍、1.42倍、1.45倍调整到1.5倍、1.52倍、1.55倍。 效果是很明显的，我们还是拿20万三年期的大额存单利率看：

去年4月份上升到4%以上，12月份升至4.115%，较基准上浮50%。今年来，更是4.14%走到4.18%，基本上已经上浮了52%，把政策给的上浮空间快打满了。 3．揽储大战。 翻各大银行2019年第一季度，第二季度的财报，揽储成本都提高了不少。 一方面，银行理财规模缩小，另一方面各大银行之间，存款竞争是很激烈的。
除了来自其他银行的竞争，互联网理财，基金，信托等各种理财渠道都在竞争。 所以这里也有一个小秘诀，那就是在年中，年末，银行揽储压力大的时候，大额存单、定存等产品，利率都会好一些。

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大额存单和国债的优缺点比较

大额存单和国债，还是很值得比比看的。都是低风险、长期限、可以转让的理财工具，利率也接近。 1风险：基本上来说，都是没什么风险的。非要严格一点来讲，由于背靠国家，国债属于信用等级最高，公认安全性最好的投资工具。 大额存单则属于银行一般性存款，受存款保险条例保护。我们都知道，存款保险实行限额偿付，最高的偿付金额是人民币50万元。 2收益率：目前最新的电子式储蓄国债，3年期的年利率为4.00%，5年期的年利率为4.27%。

根据近几月数据，大额存单3年期的年利率高于国债，5年期的年利率和国债打平，或者较低。

3起投金额和期限： 国债的购买门槛更低一些，起存金额为100元。而大额存单一般都是至少20万起投的。 但是投资期限上，大额存单就更灵活一些了。储蓄性国债有且只有3年期和5年期两种期限，大额存单呢，从1个月、3个月、6个月、9个月、1年、18个月、2年、3年、5年都有。 4 流动性： 在说流动性方面，两者都可以转让。 提前支取的话，大额存单靠档计息，而储蓄式国债的，六个月以内是不计息的，后续按照持有的期限扣除分档位的天数利息。而且国债提前支取是需要手续费的，大额存单则不需要。 这方面储蓄国债提前支取的损失，比大额存单还是大一些。 5 购买的便利性也不同。 大额存单几乎随时都可以购买，只是每期起存金额和利率可能有调整。

但储蓄国债只能在规定时间购买，比如今年是3月至11月期间，每个月10天销售时间，且额度有限，售完即止，额度还是不太好抢的。 大家可以根据自己需要选择。

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购买大额存单注意什么？
选购大额存单，最关注的当然还是利率了。 一般不同类型的银行，利率水平不太一样。城商行、农商行吸储压力比较大，利率普遍高一点，国有银行稍微低一点。

相同类型的银行，利率水平基本是差不多的。

还是看3年期20万的例子，三年期央行基准利率是2.75%。

规定最高浮动是五大行1.5倍、股份制银行1.52倍、城商行和农商行1.55倍；算下来范围内最高利率分别是4.125%，4.18%，4.2625%。 7月统计的均值分别是3.93%，4.05%，4.23%的利率。

可见有不少银行已经接近或者打满了。找自己想存的银行类型里，利率最接近的就行。这是部分银行利率，可以参考以下：

值得注意的是，我们在选择的时候，也要关注一下其他条款。 比如说，利息的支取方式，按月领取的，等于加息不少；比如说，提前支取的规定，决定急用钱投资收益的损失，都需要关注。

小结 如果是规划君自己的话，会选择三年期按月领利息的大额存单，这个性价比更好一些。

但是现在国际和国内市场，利率的不确定性还是有的。

根据这个月的统计，7月新发行的各期限大额存单利率均值涨跌不一，但5年期大额存单的利率下降幅度较大，下降近30BP。可见，如果想锁定一个收益，不想承受市场波动，直接买五年的也是个选择。

这个产品适合低风险偏好，看重资产安全，对存款接受度高的投资者。

我们每个人的资产配置中，除了为我们赚取收益的稳健部分，博取超额收益的风险资产，一定有一部分固收（固定收益）产品。

那这种时候，配置大额存单就是一种不错的选择。