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我们买保险的钱,都被保险公司用到哪里去了?

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2016-6-6 11:19:43 来自随手内容 来自手机 [ 复制链接 ]

保险产品的期限很长,甚至多达数十年。当我们购买了一份保险之后,我们的钱被保险公司们用在哪儿了呢?


近期,安邦保险集团斥资141亿美元收购酒店业巨头喜达屋的新闻引起轰动,虽然最终没有完成收购,但也引起人们对高达数万亿的保险资金去向的好奇。


其实,保险公司在使用收取的保险费时,会受到《保险法》的约束和保监会的监管。一般而言,保险公司收到一笔保费后:首先要视情况分出再保险,之后要提取保险责任准备金和法定保险保障基金。其余的钱,还有一部分用于支付各销售渠道佣金和公司经营管理等费用,剩余的钱可以进行投资


保险公司首先需要提取保险责任准备金。根据《保险资金运用管理暂行办法》等相关规定,对于经营有人寿保险业务的保险公司,应当按照有效的人寿保险单的现金价值总和提取未到期责任准备金;同时,按照投保人已提出的保险赔偿或给付金额,以及已经发生保险事故但投保人尚未提出的保险赔付金额,提取未决赔款准备金。(财产险公司情况略有不同)


至于销售渠道佣金,以个险为例,支付给保险业务员的佣金不能高于总保费的5%,不同公司、不同产品都有所差异。


对投保人和被保险人而言,保险公司的投资主要关系到保单的收益。按照《保险法》的规定,保险公司的资金运用限于以下几种形式:流动性资产、固定收益类资产、权益类资产、不动产类资产和其他金融资产等五大类资产。


同时,保险公司运用保险资金配置大类资产的比例也有规定。其中,投资权益类资产的账面余额,合计不高于本公司上季末总资产的30%,且重大股权投资的账面余额,不高于本公司上季末净资产;投资不动产类资产的账面余额,合计不高于本公司上季末总资产的30%;投资其他金融资产的账面余额,合计不高于本公司上季末总资产的25%;境外投资余额,合计不高于本公司上季末总资产的15%。


关于具体的险资运用情况,各家保险公司情况不尽相同,从保险公司实际投资上可以更清晰的了解。我们以中国最大的人寿保险公司——中国人寿保险股份有限公司为例,进行说明。


2015年年报数据显示,中国人寿该年度投资资产为22876.39亿元人民币。在各类投资中,投资于债券的比例为43.55%,投资于定期存款的比例为24.59%,投资于股票和基金的比例为9.34%,投资于债权投资计划、股权投资计划、信托计划等金融资产的比例为5.26%。



2015年,中国人寿保险股份有限公司的总投资收益率为6.24%。据此也可以大概估计,2015年中国较低风险投资总体收益率约为6-8%。另外插一句,由此可见,P2P们动辄20%的收益率是很不靠谱的。


总体而言,受限于监管等因素,保险公司对保费的运用非常保守,很大一部分投资于定期存款、国债这类无风险项目,同时低风险项目投资占比较多,而高风险项目的总体占比很低。当然对于投保人而言,这也意味着保单的收益不会太高。


来源:周知客(微信ID:talkingfinance)


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